5月19日，ABB發(fā)布了價(jià)格調(diào)整通知，具體內(nèi)容如下：
71-90機(jī)座段上調(diào)10%，100-355機(jī)座段上調(diào)5%，上述價(jià)格調(diào)整于今年5月19日正式生效。

無獨(dú)有偶，施耐德在2018年已經(jīng)發(fā)了兩次漲價(jià)通知。2月27日，施耐德發(fā)布多系列產(chǎn)品價(jià)格調(diào)整通知，施耐德電氣的低壓變頻器、伺服類、控制與信號(hào)類、Osmart系列、觸摸屏、大型、小型PLC等產(chǎn)品的產(chǎn)品系列價(jià)格上調(diào)3%-10%，新列表價(jià)格將于2018年3月26日零時(shí)生效。

3月23日，新列表價(jià)格還未生效，施耐德電氣再次發(fā)布通知，調(diào)整價(jià)格的產(chǎn)品在原有的產(chǎn)品系列基礎(chǔ)上，又增加了低壓變頻器、伺服類產(chǎn)品的5個(gè)產(chǎn)品系列。

事實(shí)上，不僅僅是ABB，施耐德兩家，自動(dòng)化產(chǎn)品價(jià)格上漲已經(jīng)是業(yè)內(nèi)普遍的現(xiàn)象。從去年年底，以電子元器件為首的原材料頻頻漲價(jià)，造成自動(dòng)化產(chǎn)品成本的持續(xù)上升，預(yù)計(jì)這一趨勢(shì)后續(xù)還會(huì)繼續(xù)發(fā)酵。

  • 一、環(huán)保關(guān)停，供給縮減
  • 二、多種原材料價(jià)格大幅上漲
  • 三、消費(fèi)電子旺季即將來臨
  • 四、全產(chǎn)業(yè)鏈配套成為關(guān)鍵

迫于環(huán)保壓力，部分上游污染較重的原材料生產(chǎn)被地方政府叫停，包括造紙、重金屬提煉、加工等。作為“兩高一資”(高耗能、高污染和資源性項(xiàng)目)行業(yè)的典型代表，這些行業(yè)受到主管部門密集督查、高招治污，到全國督查組進(jìn)駐關(guān)停?？梢哉f，環(huán)保風(fēng)暴之下，中小型企業(yè)根本無力更新環(huán)保設(shè)施，面臨淘汰。因此致使原材料供給短缺。

自16年下半年起，銅線、錫、鐵帽、組分棒、油漆以及包裝紙箱等產(chǎn)品出現(xiàn)不同程度的漲幅，擠壓被動(dòng)元件廠家利潤空間。
銅價(jià)從去年下半年以來持續(xù)走高，全球最大銅礦智利銅礦的罷工事件則起到火上澆油的作用。銅價(jià)創(chuàng)下階段新高，銅線價(jià)格水漲船高。最新數(shù)據(jù)顯示銅價(jià)為45500元每噸，較16年均值36000元每噸漲幅達(dá)25%以上，而相關(guān)銅制原料漲幅基本保持一致。

隨著工業(yè)4.對(duì)于預(yù)備在秋季發(fā)布的主流機(jī)型，在一季度基本確定設(shè)計(jì)方案和供應(yīng)商。為保障夏季模組廠的順利開工，基礎(chǔ)元器件將在近期投入生產(chǎn)。

我們認(rèn)為被動(dòng)元器件企業(yè)的采購和銷售模式?jīng)Q定了匯兌損益對(duì)其影響，而其中更深層次的因素在于本地產(chǎn)業(yè)鏈配套是否強(qiáng)大。例如臺(tái)灣、日本、韓國等地缺少完善的上游原材料供應(yīng)商，這些細(xì)分領(lǐng)域由于缺少技術(shù)壁壘，早已轉(zhuǎn)移至中國內(nèi)陸，因此企業(yè)采購以美元為結(jié)算單位，而大量外銷部分則以美元結(jié)算，則將導(dǎo)致因本幣升值較多而產(chǎn)生的匯兌損失。這也是本次提價(jià)中臺(tái)灣地區(qū)、日本企業(yè)共同面臨的困境。

  • 一、暴漲的需求量，MLCC缺貨到2020年底
  • 二、固態(tài)電容、鋁電解電容供需缺口超過MLCC
  • 三、硅晶圓供需失衡，漲價(jià)延續(xù)至2020年
  • 四、產(chǎn)能不足，電阻依然供不應(yīng)求
  • 五、MOSFET供應(yīng)缺口更趨嚴(yán)重，第二季價(jià)格喊漲5～10％

一、暴漲的需求量，MLCC缺貨到2020年底

2017年MLCC市場(chǎng)全年處于供應(yīng)緊張狀態(tài)，國巨、風(fēng)華高科等MLCC廠商均歷經(jīng)了數(shù)輪漲價(jià),時(shí)至2018年，MLCC缺貨漲價(jià)之勢(shì)持續(xù)，村田中國總裁丸山英毅表示，全球大的MLCC廠商加起來的產(chǎn)能也滿足不了暴漲的需求量，MLCC缺貨情況要到2018年底才能有所緩解。

MLCC最缺的規(guī)格集中在0402、0603中容產(chǎn)品，特別是0402中容因日系大廠村田主要供貨給EMS廠，釋出給通路商的量極少，加上京瓷減產(chǎn)，導(dǎo)致價(jià)格狂飆，有部分訂單涌向還略有產(chǎn)能的華新科，通路商憂心，這些常用料應(yīng)用廣泛，現(xiàn)在就已經(jīng)非常吃緊，第3季恐因旺季效應(yīng)而大缺。

二、固態(tài)電容、鋁電解電容供需缺口超過MLCC

鋁價(jià)上升加上環(huán)保政策，上游鋁箔供給廠商漲價(jià)，造成下游鋁質(zhì)電容、固態(tài)電容不得不跟進(jìn)漲價(jià)。今年年初，尼吉康發(fā)出通知，宣布對(duì)其鋁電解電容產(chǎn)品價(jià)格調(diào)漲5%，拉開了今年鋁電解電容的漲價(jià)序幕。緊接著繼日系廠商之后，臺(tái)系廠商也調(diào)漲鋁電解電容價(jià)格。固態(tài)電容因缺乏龍頭級(jí)大廠定調(diào)景氣，相對(duì)比較沉靜，但是從供需狀況來看，市況一樣火熱，供需缺口超過MLCC。之前各廠商都是挑單讓平均售價(jià)增加，今年第2季起有可能出現(xiàn)全面性的漲價(jià)情形。

三、硅晶圓供需失衡，漲價(jià)延續(xù)至2020年

2017年以來，全球硅晶圓持續(xù)呈現(xiàn)供需失衡態(tài)勢(shì)，報(bào)價(jià)漲幅在15%-20%，預(yù)計(jì)2018年硅晶圓報(bào)價(jià)將上漲兩成。分析人士認(rèn)為，全球硅晶圓供需“剪刀差”將延續(xù)至2020年。2018年硅晶圓需求缺口在10%-20%。在12英寸、8英寸硅片漲價(jià)后，6英寸硅片也可能漲價(jià)。

四、產(chǎn)能不足，電阻依然供不應(yīng)求

雖然2017年電子元器件經(jīng)歷了兇猛且漫長(zhǎng)的漲價(jià)，但電阻市場(chǎng)漲價(jià)態(tài)勢(shì)相對(duì)較弱，殊不知?jiǎng)傔M(jìn)入2018年漲情就來勢(shì)洶洶。2018年開年不到2個(gè)月內(nèi)，電阻市場(chǎng)經(jīng)歷了兩輪漲價(jià)潮，包括國巨、旺詮、厚聲、麗智電子、光頡科技、華新科、風(fēng)華高科等電阻原廠均已發(fā)布漲價(jià)通知，國巨更是二度調(diào)漲，漲價(jià)幅度高達(dá)30%。3月20日，光頡科技發(fā)布今年以來第三次電阻漲價(jià)通知。目前電阻廠商接單情況確實(shí)火爆，產(chǎn)品供應(yīng)缺口范圍已從一般型電阻向高精密電阻蔓延，交貨周期變長(zhǎng)，部分廠商已在新增產(chǎn)能以應(yīng)需求。

五、MOSFET供應(yīng)缺口更趨嚴(yán)重，第二季價(jià)格喊漲5～10％

MOSFET因國際大廠退出，自去年下半年起供給漸趨吃緊，加上受到晶圓代工及EPI硅晶圓產(chǎn)能不足限制，市場(chǎng)供不應(yīng)求壓力持續(xù)上揚(yáng)，報(bào)價(jià)也自今年首季起真正開始起漲。進(jìn)入第二季后，在超威、英特爾與NVIDIA推出新平臺(tái)的推波助瀾下，MOSFET供應(yīng)缺口將更趨嚴(yán)重，MOSFET業(yè)者訂單可見度達(dá)到今年第三季，產(chǎn)品報(bào)價(jià)也將順利在第二季調(diào)漲，漲幅約在5～10％。

關(guān)于被動(dòng)元件，我們常見的有電阻、電容和電感這些典型被動(dòng)元件，幾乎所有的電子產(chǎn)品中都有應(yīng)用，帶動(dòng)的出貨量十分驚人，中國是全球最大的電子制造國，也是被動(dòng)元件最大的消耗國，但是和很多其他元器件一樣，中國的被動(dòng)元件市場(chǎng)也被國外所把持。

根據(jù)IEK 2016年的資料統(tǒng)計(jì)，目前全球被動(dòng)元件市場(chǎng)中日本廠商市占率超過60％，而前五名就有四名為日本廠商，包括TDK-EPC、村田制作所（Murata）、太陽誘電（ TaiyoYuden）以及京瓷（Kyocera），第三名為韓國廠商SEMCO；而第六名才是美商的Vishay與第十名臺(tái)灣的國巨，其余還是日本廠商包辦?？梢钥吹矫廊张_(tái)韓這四個(gè)地區(qū)在被動(dòng)元件市場(chǎng)的影響力，且他們幾乎能覆蓋被動(dòng)領(lǐng)域的多個(gè)方面：

以MLCC為例，日本廠商村田占了全球40%的出貨量，前五大廠商村田、三星電機(jī)、國巨、太陽誘電和TDK合計(jì)占據(jù)85%的市場(chǎng)份額。

在芯片電阻方面，臺(tái)灣國巨則是全球第一大的供應(yīng)商，其全球市占率高達(dá)34%，而第二名大毅的份額只有9%，領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)明顯；

在電感方面，前四大供應(yīng)商分別是TDK-EPC(13.42%)、Murata(TOKO)(13.78%)、Taiyo Yuden(13.22%)和國巨（11%），他們占領(lǐng)的市場(chǎng)份額也是不在小數(shù)。

除了這些被廣泛應(yīng)用的器件外，其他的被動(dòng)元件，這些廠商在當(dāng)中的市場(chǎng)份額也基本都是處于領(lǐng)先位置。且這是一個(gè)快速成長(zhǎng)的市場(chǎng)。分析報(bào)告指出，2016年被動(dòng)元件市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到242.4億美元，預(yù)計(jì)2021年達(dá)到32,89億美元，復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)6.29%。快速成長(zhǎng)的市場(chǎng)值得中國廠商加倍關(guān)注。

一、產(chǎn)品是抓住機(jī)遇的關(guān)鍵

元器件領(lǐng)域由于過去多年的壓價(jià)競(jìng)爭(zhēng)，使得許多廠商的關(guān)注點(diǎn)轉(zhuǎn)移到價(jià)格上，對(duì)產(chǎn)品質(zhì)量的關(guān)注度逐漸下降。，隨著電子產(chǎn)品廠的成本上升，供應(yīng)商的價(jià)格有一定幾率會(huì)被打壓，從而導(dǎo)致電子產(chǎn)品的質(zhì)量下降?！叭缃竦碾娮赢a(chǎn)品只講數(shù)量與外觀，不關(guān)注產(chǎn)品質(zhì)量，現(xiàn)在很多的產(chǎn)品容易損壞，與以前相比，產(chǎn)品使用周期大大縮短?！?/p>

隨著這股漲價(jià)風(fēng)暴的到來，產(chǎn)品質(zhì)量被擺在桌面，供需雙方地位互換，據(jù)業(yè)內(nèi)知情人士透漏，如今許多不對(duì)等商務(wù)條款已進(jìn)行了相對(duì)公平的調(diào)整，例如取消VMI倉庫，把月結(jié)150天/120天、付6個(gè)月承兌之類賬期縮短至月結(jié)45天/60天電匯，3—7天的交貨時(shí)間也改成4—8周內(nèi)交貨，并要求準(zhǔn)時(shí)付款等。業(yè)內(nèi)專家認(rèn)為，這股漲價(jià)風(fēng)暴對(duì)各大工廠來說無疑是一個(gè)重大利好，對(duì)元器件廠商來說更是調(diào)整的好時(shí)機(jī)，各個(gè)廠家應(yīng)根據(jù)自身的情況制定未來發(fā)展戰(zhàn)略和應(yīng)對(duì)策略。

專家建議，各個(gè)廠家應(yīng)首先主動(dòng)調(diào)整客戶結(jié)構(gòu)，目前業(yè)內(nèi)部分元器件缺貨嚴(yán)重，小客戶以及信譽(yù)不好的客戶只能到華強(qiáng)北淘貨，高價(jià)的同時(shí)還無法保證品質(zhì)。在這一輪漲價(jià)過后，各行各業(yè)的馬太效應(yīng)會(huì)越來越明顯，龍頭企業(yè)的位置會(huì)更加鞏固，沒有核心競(jìng)爭(zhēng)力的中小企業(yè)可能會(huì)因?yàn)闊o貨源、高價(jià)貨源或低品質(zhì)貨源等原因加快被淘汰的速度。

其次，調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)。過去廠家為了生存，很難堅(jiān)守自己的差異化戰(zhàn)略，有什么訂單做什么產(chǎn)品。現(xiàn)在在訂單充足的情況下，各個(gè)廠家可以根據(jù)自身優(yōu)勢(shì)，合理安排產(chǎn)能分配。專家認(rèn)為，這次行業(yè)漲價(jià)，給了電容和電阻行業(yè)廠家重新回歸、各自定位的機(jī)會(huì)，使得元器件行業(yè)有機(jī)會(huì)進(jìn)入健康發(fā)展的軌道。

最后，專家建議企業(yè)可以選擇性適當(dāng)擴(kuò)產(chǎn)。擴(kuò)展力度不應(yīng)隨著行業(yè)缺貨而盲目加大，各個(gè)廠家應(yīng)根據(jù)自身特點(diǎn)，利用這次機(jī)會(huì)，在已經(jīng)形成局部?jī)?yōu)勢(shì)的細(xì)分領(lǐng)域內(nèi)增加研發(fā)和生產(chǎn)的投入，進(jìn)一步擴(kuò)大相對(duì)優(yōu)勢(shì)，使得產(chǎn)品特點(diǎn)更加突出，實(shí)現(xiàn)自己的長(zhǎng)期戰(zhàn)略定位。

二、產(chǎn)業(yè)鏈應(yīng)加強(qiáng)國產(chǎn)化

此次漲價(jià)風(fēng)暴的持續(xù)時(shí)間是否與原材料市場(chǎng)走勢(shì)相關(guān)，目前尚未明確。據(jù)業(yè)內(nèi)專家分析，漲價(jià)風(fēng)暴讓元器件行業(yè)的價(jià)格、交期、商務(wù)條件等回歸正常水平，行業(yè)得以良性發(fā)展。專家判斷，目前漲價(jià)形式或?qū)㈦y以持續(xù)，即使再漲也是小幅度的。但訂單的計(jì)劃性會(huì)增強(qiáng)，工廠都會(huì)慢慢轉(zhuǎn)向按訂單排產(chǎn)，而非按照庫存和預(yù)測(cè)來排產(chǎn)。

對(duì)于原材料和設(shè)備廠來說，阻容價(jià)格的上漲帶來豐厚的利潤，許多設(shè)備廠家2018年的訂單已經(jīng)排滿，個(gè)別精密配件成為設(shè)備廠家的產(chǎn)能瓶頸。而對(duì)于下游終端廠家來說，則是短期利空，長(zhǎng)期利好。專家分析，利潤低是因?yàn)槌杀旧仙?、缺貨時(shí)期不能按期交貨等不利因素的影響;利潤高是因?yàn)闈q價(jià)潮中，只有終端大廠才能相對(duì)低價(jià)拿貨，小廠則沒有貨，或高價(jià)拿到低品質(zhì)貨。因此很多小廠無法生存，更無力與大廠爭(zhēng)一席之地。而大廠卻可以通過終端產(chǎn)品漲價(jià)，把成本轉(zhuǎn)嫁給最終消費(fèi)者。

不論大廠還是小廠，對(duì)元器件行業(yè)的發(fā)展都至關(guān)重要。中國的元器件企業(yè)雖然已經(jīng)在中低端市場(chǎng)占領(lǐng)了很大的市場(chǎng)份額，甚至在中高端市場(chǎng)與日、韓競(jìng)爭(zhēng)，但在高端、超高端市場(chǎng)，中國和日系還有一個(gè)數(shù)量級(jí)的差別。

專家介紹，電容市場(chǎng)中，日系村田為了維持行業(yè)老大的位置，選擇繼續(xù)維持中、低容產(chǎn)品生產(chǎn)，其他廠家皆全線退出中、低容市場(chǎng)。在中、高容市場(chǎng)，中國大陸和臺(tái)灣均能量產(chǎn)，且只是良率與日系、韓系還有差距。

專家認(rèn)為，雖然目前國家有專項(xiàng)項(xiàng)目的研發(fā)扶持基金支持著企業(yè)在高端進(jìn)行產(chǎn)品研發(fā)，幫助縮短與日系的差距，但是我國基礎(chǔ)元器件產(chǎn)業(yè)鏈更需要政策支持整合，加大對(duì)上游原材料、設(shè)備廠商的國產(chǎn)化支持，才能逐步形成整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢(shì)，減少對(duì)國外的依賴性。