今年第四季度以來(lái)，我國(guó)各地光伏電站投資熱潮再起，帶動(dòng)光伏組件商、硅片廠商出貨量大增，產(chǎn)品毛利率也有所提升。然而，第四季度的局部“回暖”仍不能掩蓋光伏行業(yè)所面臨的問(wèn)題，全行業(yè)不僅產(chǎn)能過(guò)剩的問(wèn)題未解決，正常的兼并重組也還沒(méi)有完成。

事實(shí)上，9月17日工信部就出臺(tái)了《光伏制造業(yè)規(guī)范條件》，10月12日工信部又印發(fā)《光伏制造行業(yè)規(guī)范公告管理暫行辦法》，這被看成了光伏行業(yè)兼并重組工作向前推進(jìn)的重要步驟，也被認(rèn)為是備受矚目的《光伏行業(yè)兼并重組指導(dǎo)意見》正式出臺(tái)的“前奏”。上述新政給光伏行業(yè)未來(lái)發(fā)展上了一道“緊箍咒”，對(duì)于整個(gè)光伏制造業(yè)而言，市場(chǎng)準(zhǔn)入和兼并重組，將大大提速此前進(jìn)展遲緩的“去產(chǎn)能化”過(guò)程，行業(yè)進(jìn)一步回暖將指日可待。

市場(chǎng)準(zhǔn)入門檻趨嚴(yán)

《光伏制造業(yè)規(guī)范條件》針對(duì)光伏硅片、電池組件等制造業(yè)各環(huán)節(jié)在生產(chǎn)規(guī)模、電池效率、能耗以及使用壽命等方面均進(jìn)行了明確規(guī)定，比如對(duì)于新上電池片和組件產(chǎn)能有了很高的技術(shù)要求;要求多晶硅單期產(chǎn)能和組件產(chǎn)能分別達(dá)到3000噸/年和200兆瓦;對(duì)存量產(chǎn)能包括整體規(guī)模、產(chǎn)品性能和能量消耗等也有具體要求，未來(lái)不符合這些條件的新建或改擴(kuò)建光伏制造業(yè)項(xiàng)目將受到嚴(yán)控。

一直以來(lái)，我國(guó)光伏組件環(huán)節(jié)行業(yè)集中度較低、產(chǎn)品同質(zhì)化程度較高，行業(yè)準(zhǔn)入門檻能夠淘汰一定規(guī)模的小組件企業(yè)。

實(shí)際上，今年下半年以來(lái)，光伏組件商兼并重組的現(xiàn)象已經(jīng)屢見不鮮。“上述規(guī)范針對(duì)新建和改擴(kuò)建企業(yè)及項(xiàng)目產(chǎn)品提出更高要求，意在限制新增產(chǎn)能上馬，防止再度擴(kuò)張。這個(gè)要求還是比較高的，根據(jù)走訪調(diào)查，大約只有20%的企業(yè)可以滿足上述條件。”中投顧問(wèn)研究員任浩寧說(shuō)。

廈門大學(xué)中國(guó)能源經(jīng)濟(jì)研究中心主任林伯強(qiáng)則認(rèn)為，這一新政的出臺(tái)意味著光伏行業(yè)的新一輪整合潮將開始。在此過(guò)程中，技術(shù)不精及債務(wù)負(fù)擔(dān)過(guò)重的企業(yè)可能成為破產(chǎn)重組對(duì)象，而擁有核心競(jìng)爭(zhēng)力的企業(yè)將因此做大做強(qiáng)。

在工信部10月12日印發(fā)的《光伏制造行業(yè)規(guī)范公告管理暫行辦法》中，要求各地按照《光伏制造行業(yè)規(guī)范條件》提出市場(chǎng)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，申報(bào)和推薦各自轄區(qū)符合規(guī)范條件的企業(yè)。凡不符合此規(guī)范的企業(yè)及項(xiàng)目，其產(chǎn)品不得享受出口退稅、國(guó)內(nèi)應(yīng)用扶持等政策支持。

業(yè)內(nèi)人士普遍認(rèn)為，新政的密集出臺(tái)，將引導(dǎo)未來(lái)兩年光伏制造業(yè)市場(chǎng)向大企業(yè)和品牌企業(yè)集中，產(chǎn)業(yè)集中度明顯提高，但不具競(jìng)爭(zhēng)力的小企業(yè)將很難生存。

“兼并重組”成關(guān)鍵詞

按照政策制定的規(guī)劃目標(biāo)，到“十二五”末，國(guó)內(nèi)要形成一家年銷售收入過(guò)千億元的光伏企業(yè)，約10家年銷售收入過(guò)500億元的光伏企業(yè)和年銷售收入過(guò)10億元的光伏專用設(shè)備企業(yè)。目前國(guó)內(nèi)一些龍頭光伏企業(yè)已在就產(chǎn)業(yè)整合事宜與相關(guān)決策部門溝通，未來(lái)一段時(shí)間，國(guó)內(nèi)光伏制造業(yè)的主題詞將是“兼并重組”。

據(jù)權(quán)威研究報(bào)告顯示，目前全球光伏行業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩的狀態(tài)，將導(dǎo)致在2015年前至少有180家太陽(yáng)能電池板制造商破產(chǎn)或被兼并。就中國(guó)市場(chǎng)而言，從2011年三季度開始，國(guó)內(nèi)的光伏行業(yè)開始出現(xiàn)普遍性虧損，兼并重組時(shí)有發(fā)生。

在政策不斷加碼下，未來(lái)市場(chǎng)準(zhǔn)入將導(dǎo)致光伏制造業(yè)產(chǎn)能規(guī)模擴(kuò)張受到嚴(yán)控，而兼并重組也將加速中小企業(yè)的落后及無(wú)效產(chǎn)能加速退出，雙重壓力下，整個(gè)光伏制造業(yè)的去產(chǎn)能化有望獲得實(shí)質(zhì)性進(jìn)展。

然而，就目前的形勢(shì)來(lái)看，眾多企業(yè)對(duì)于落實(shí)兼并重組政策普遍動(dòng)力不足，在他們看來(lái)，市場(chǎng)“優(yōu)勝劣汰”準(zhǔn)則將促使眾多中小企業(yè)自動(dòng)退出市場(chǎng)。對(duì)于此種觀點(diǎn)，一位業(yè)內(nèi)專家分析指出，目前的情況是優(yōu)勢(shì)企業(yè)如果想繼續(xù)做大做強(qiáng)，除非未來(lái)擴(kuò)張之路符合政策門檻，否則，其可選擇的路徑或許只有通過(guò)兼并重組中小企業(yè)來(lái)實(shí)現(xiàn);另一方面，兼并重組是件很難的事，必須要按照市場(chǎng)規(guī)律去做，國(guó)家應(yīng)減少政策干預(yù)。

“光伏行業(yè)整合的最后目標(biāo)是光伏行業(yè)的資源得到節(jié)約。整合應(yīng)該是消化產(chǎn)能，而不是繼續(xù)擴(kuò)大產(chǎn)能。產(chǎn)能過(guò)大是造成行業(yè)虧損的一個(gè)主要因素，如果在整合名義下產(chǎn)能繼續(xù)擴(kuò)大，虧損可能會(huì)繼續(xù)，這將把行業(yè)拖垮。”天合光能副總裁楊曉忠此前接受采訪時(shí)說(shuō)。