【中國傳動網(wǎng) 行業(yè)動態(tài)】 近兩年，全球品牌智能手機市場集中度持續(xù)飆升，Top10的玩家占據(jù)了79%的全球智能手機市場份額，另有600多家智能手機品牌在剩余的21%市場廝殺。前不久，手機報在線已經(jīng)報道，OPPO、三星紛紛加入ODM陣營，這對于當前市場競爭格外激烈的ODM產(chǎn)業(yè)而言，無疑是新一輪的機遇。

回顧2018年上半年的ODM市場，中國乃至全球市場進入存量競爭階段，但就國內(nèi)一線ODM廠商而言，其市場占有率和整體出貨量卻大幅攀升。尤其是處于第一陣營的華勤和聞泰、與德、龍旗等，領(lǐng)先優(yōu)勢明顯，華勤通訊上半年的出貨量超5000萬部，同比上升24%。

總結(jié)上半年ODM產(chǎn)業(yè)，主要在于以下四方面：

其一，手機品牌資源高度集中，ODM廠商強者恒強;

其二，ODM廠商對上市熱情不減，未來兩到三年內(nèi)將成為上市高峰;

其三，OPPO、三星釋放ODM訂單，給ODM產(chǎn)業(yè)帶來了新一輪的機遇;

其四，各大ODM廠商對新領(lǐng)域的拓展力度不斷加大，未來業(yè)務模式將分化明顯。

1、手機品牌資源高度集中：ODM廠商強者恒強，華勤上半年出貨量超5000萬部

首先來看看2018年上半年智能手機市場情況，據(jù)旭日大數(shù)據(jù)顯示，今年一季度，全球手機出貨量同比下滑近9%，二季度雖有所回升，但同比漲幅不足3%。

ODM產(chǎn)業(yè)上半年總結(jié)：ODM巨頭7個月出貨量近6000萬部

盡管全球市場總的智能手機出貨量同比都在下降，但國內(nèi)一線智能手機廠商，卻在逆勢上漲。據(jù)旭日大數(shù)據(jù)顯示，第二季度，全球前六大智能手機品牌占據(jù)市場總份額的76%，與去年同期的65%相比提高了11個百分點。而這種趨勢還將繼續(xù)蔓延，以華為和小米為例，兩者在今年上半年均出現(xiàn)了大幅度的增長。尤其是華為，在二季度憑借榮耀7C的海外大規(guī)模發(fā)貨，超過蘋果，躍居全球第二。

據(jù)人民日報報道，2018年第二季度華為共售出5400萬部手機，較去年同期增長了約41%。此外，小米的出貨量較去年同期大幅增長了48.8%，達到了3190萬部。

華為旗下的榮耀品牌以前很少銷到海外市場，華為決定靠大規(guī)模做低端機提升銷量后，榮耀品牌第二季度在國外市場的銷量達到了400萬部，較去年增加了50%，尤其在俄羅斯、印度和東歐市場的銷量增長最為明顯。華為以及小米等一線品牌在海外市場高歌猛進離不開ODM廠商的支持，快速大規(guī)模的交付以及多國家多語言版本的定制尤其考驗ODM廠商的交付能力以及系統(tǒng)能力。

與此同時，智能手機終端市場的這種發(fā)展趨勢，進一步蔓延到供應鏈端，其中ODM產(chǎn)業(yè)體現(xiàn)的更加明顯。手機報在線此前曾多次報道稱，從ODM市場競爭格局來看，ODM市場強者恒強的趨勢越發(fā)明顯，ODM市場出貨量加速向頭部廠商靠攏。根據(jù)旭日大數(shù)據(jù)的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2017年前十大ODM廠商的市場份額約73%，較2016年提升約5個百分點。而到了2018年，這種趨勢則更加嚴重，市場份額進一步由前十大廠商向前五大廠商集中。

據(jù)手機報在線得知，華勤今年上半年整體的出貨量已經(jīng)超過了5000萬部，前七個月的出貨量也達到了近6000萬部，主要產(chǎn)品為智能手機、平板電腦、筆記本電腦和物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品。而從行業(yè)屬性來看的話，下半年的出貨量無疑將超過上半年，而據(jù)華勤此前發(fā)布信息顯示，其今年全年的出貨量預計達到1.1億部。

從市場布局來看，華勤目前產(chǎn)品線已實現(xiàn)多點突破，以手機、平板為基礎發(fā)展到筆記本電腦、智能穿戴、智能POS機等IoT產(chǎn)品，業(yè)務模式多樣化，更具有成長性和想象空間。更為重要的是，其擁有國內(nèi)外一流品牌客戶，并與多個客戶實現(xiàn)多品類同步開花，在品牌資源高度集中的今天，競爭力凸顯;同時在南昌、東莞擁有2大制造中心，在上海、東莞、無錫、西安擁有4大研發(fā)中心，規(guī)?；O計生產(chǎn)為其業(yè)績穩(wěn)定增長奠定基礎!

整體來看，對于ODM產(chǎn)業(yè)而言，市場出貨量的集中化早已開始，從去年開始這種趨勢變得更加嚴重，而到了2018年，受智能手機市場不景氣等因素的影響而進一步加劇，這對于一線ODM廠商而言更為有利，兩極分化的趨勢將會越演越烈，這不僅僅體現(xiàn)在出貨量方面，同時也體現(xiàn)在ODM廠商量產(chǎn)規(guī)模以及技術(shù)實力，簡而言之，出貨量向前幾大廠商聚攏的趨勢會變得更加嚴峻!

2、資本化加速：ODM廠商上市熱情不減

其次則是資本化。據(jù)手機報在線觀察，從2017年開始，手機產(chǎn)業(yè)鏈上市企業(yè)逐漸增多。但是實際上，上會通過并沒有那么容易，對企業(yè)現(xiàn)金流、盈利能力以及成長性的要求非常高，導致手機產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)上市之路并不輕松，從時間方面來看也較長，綜合來看，通過借殼上市無疑是最佳的選擇，不僅成本低，且手續(xù)簡單，更重要的是通過概率大!

而對于ODM廠商而言，龐大的現(xiàn)金流導致企業(yè)壓力非常大，所以眾多ODM廠商均在尋求上市，不過，獨立上市的難度則更大，導致因此近些年來，不少ODM廠商不得不借殼上市，最為典型的當屬聞泰科技，聞泰科技在資本的助力下，則開始為供應鏈上下游資源提供產(chǎn)業(yè)并購，孵化等供應鏈金融和互聯(lián)網(wǎng)金融服務。

而從2018年上半年來看，ODM上市高潮依然在繼續(xù)。2018年1月份，龍旗獨立IPO，據(jù)龍旗發(fā)布招股書顯示：本次擬公開發(fā)行股票總數(shù)7000萬股，本次公開發(fā)行不安排股東公開發(fā)售股份，本次公開發(fā)行后公司總股本不超過40000萬股，本次公司發(fā)行股票總數(shù)不低于本次公開發(fā)行后公司股份總數(shù)的10%!

總計募集資金為4.266億元：其中1.96億元用于年產(chǎn)智能手機400萬臺及平板電腦100萬臺產(chǎn)業(yè)化項目、1.00億元用于研發(fā)中心建設項目、0.76億元用于境外銷售網(wǎng)絡建設項目、0.55億元用于信息化管理系統(tǒng)建設項目!

隨后到了2018年5月底，銳嘉科則啟動借殼上市。據(jù)榮科科技發(fā)布公告稱，控股股東將變更為上海南灣信息科技有限公司(下簡稱上海南灣)，實際控制人變更為王迅及其一致行動人。資料顯示，王迅及其一致行動人旗下核心企業(yè)為銳嘉科集團有限公司(下簡稱銳嘉科集團)，主營手機整機OEM/ODM制造等，旗下有自主手機品牌青橙，不過，該手機品牌目前已經(jīng)退出手機市場不再生產(chǎn)。

7月18日，榮科科技再次發(fā)布公告表示，榮科科技股份有限公司(以下簡稱“公司”)于今日接到公司控股股東付艷杰的通知，付艷杰將其質(zhì)押給上海南灣信息科技有限公司的1，355萬股流通股解除了質(zhì)押，相關(guān)手續(xù)已于2018年7月17日通過中國證券登記結(jié)算有限公司深圳分公司辦理。這也意味著，銳嘉科借殼上市幾乎完成了一半!

隨后，天瓏移動(智創(chuàng)5)也卷土重來，2018年6月4日，據(jù)創(chuàng)智科技發(fā)布公告：2016年6月30日，公司向深圳證券交易所提交了公司股票重新上市的申請材料，并于2016年8月4日收到深交所出具的《深圳證券交易所關(guān)于對創(chuàng)智信息科技股份有限公司重新上市申請的反饋意見》。公司于2016年8月30日向深圳證券交易所提交了公司股票重新上市申請的中止審核申請，并于2016年8月31日收到深圳證券交易所《關(guān)于同意中止審核創(chuàng)智信息科技股份有限公司重新上市申請的函》。

不過，據(jù)手機報在線長期觀察，盡管ODM企業(yè)均熱衷于上市，但是從ODM產(chǎn)業(yè)屬性來看，對于一線ODM品牌而言，上市顯然要輕松一些，無論是其出貨量、客戶資源還是業(yè)務規(guī)模等都較為理想，如聞泰科技就成功上市;但是，對于二三線ODM廠商而言，受限于上述多方面因素，其上市難度十分大。

事實上，據(jù)手機報在線得知，除了上述已經(jīng)成功曲線上市和正在啟動上市的ODM廠商以外，華勤和與德也正在為上市而做淮備，不出意外的話，這兩家企業(yè)都將會在未來兩年左右啟動上市，其中華勤可能采用的是IPO獨立上市。對此消息，據(jù)筆者聯(lián)系對方，對方則表示暫時不便透露!

3、ODM項目日趨高端化：一線ODM拿下OPPO及三星訂單

從終端市場上來看，多年以來華為，小米，聯(lián)想，魅族等品牌都是通過ODM解決研發(fā)帶寬，緩解二級市場物料漲價所帶來的風險和壓力。尤其是華為，小米這類發(fā)貨區(qū)域廣泛，產(chǎn)品配置多，單產(chǎn)品千萬級發(fā)貨的品牌更需要一線ODM的支持與協(xié)助。

早在今年5月份，手機報在線就已經(jīng)報道了OPPO的第一大ODM項目，據(jù)手機報在線當時向業(yè)界人士求證得知，對方表示，OPPO與vivo目前的ODM項目都在進展過程中，其中OPPO的進展速度要快一些，而vivo的進展稍微慢一點。

此外，近來據(jù)手機報在線得知，除了OPPO與vivo在ODM項目推進以外，海外手機品牌三星及諾基亞也在快速推進，目前這三星已經(jīng)釋放了ODM訂單，而諾基亞正積極尋求合作。其中三星的產(chǎn)品不久后將上市，這是三星首次釋放ODM訂單，對于ODM產(chǎn)業(yè)而言無疑是重大利好消息，是ODM進一步提升規(guī)模的契機。

OPPO和三星，開始選擇ODM項目，其主要的原因還是希望享受ODM供應鏈帶來的成本優(yōu)勢，更為重要的目的是通過頭部ODM的資源整合能力快速占領(lǐng)市場。據(jù)筆者了解到，OPPO、三星的ODM項目應該都是面向中端市場，并不像小米那樣主要是低端市場，這也就是說，對于接單的ODM廠商而言，有助于提升毛利率!

4、一線ODM未來業(yè)務分化：華勤多產(chǎn)品線戰(zhàn)略——筆記本

對于ODM廠商而言，在5G尚未到來之前，傳統(tǒng)的手機市場已經(jīng)進入存量時代，面對未來業(yè)務發(fā)展增長點，一線ODM廠商則選擇了不同的風口，諸如聞泰選擇了半導體產(chǎn)業(yè)，而與德則選擇了人工智能和物聯(lián)網(wǎng)，而華勤則把筆記本電腦市場作為。而對于未來新市場的拓展，各大ODM廠商也在加速挺近!

眾所周知，筆記本電腦市場已經(jīng)趨于穩(wěn)定，然而，縱觀國內(nèi)ODM廠商中，在華勤從事筆記本ODM產(chǎn)業(yè)之前，大陸實際上沒有一家企業(yè)能進入該產(chǎn)業(yè)，多年以來，筆記本ODM產(chǎn)業(yè)主要是由臺灣廠商所從事，究其背后的原因，除了技術(shù)難題以外，更為重要的一點在于，由于筆記本的單價較高，這意味著，ODM廠商需要強大的供應鏈話語權(quán)，更具規(guī)?；詣踊墓S來支持。華勤恰恰完全滿足了這一系列必要條件。

也正是看中了國內(nèi)在該市場的空白，華勤把下一個目標鎖定在了筆記本市場，試圖打造出內(nèi)地的“富士康”。事實上，華勤的選擇無疑是明智的，除了國內(nèi)企業(yè)在該市場空白以外，值得一提的是，華勤此舉其實是在“跟進客戶”，不提聯(lián)想，諸如現(xiàn)在的華為(包括榮耀)、小米都已經(jīng)生產(chǎn)了筆記本面市，華勤也拿到了這幾家手機廠商(華為和聯(lián)想)的訂單。

其實，早在2017年，華勤已引入了英特爾的入股。據(jù)手機報在線當時報道，12月28日，據(jù)消息華勤對外宣布稱，公司成功完成8.7億元人民幣的A輪融資。本輪融資由英特爾投資和華創(chuàng)投資共同領(lǐng)投，其他參投方包括清華控股旗下產(chǎn)業(yè)并購基金清控金信資本、武岳峰資本、華登國際、北極光創(chuàng)投和智路資本等。

據(jù)業(yè)界認為，英特爾投資和華創(chuàng)投資共同領(lǐng)投的本輪融資將助力華勤通訊進一步加速其筆記本電腦和服務器產(chǎn)品的市場拓展，提升生產(chǎn)自動化的綜合制造能力，發(fā)展產(chǎn)業(yè)鏈垂直整合潛力，為客戶創(chuàng)造更大的價值。

據(jù)悉，2016年華勤與Intel達成戰(zhàn)略合作，開始進軍筆記本領(lǐng)域。2017年，華勤獲英特爾投資和華創(chuàng)投資A輪8.7億融資，同年華勤筆記本電腦出貨量達到100萬臺。在短短的大半年時間內(nèi)，其迅速完成團隊組建、產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)制造及產(chǎn)品交付，成功打開PC市場。這完全證明了華勤這種頭部ODM在PC領(lǐng)域的優(yōu)勢。

據(jù)手機報在線了解，華勤目前的筆記本電腦客戶并不僅僅局限于聯(lián)想和華為，同時也包括了傳統(tǒng)的筆記本電腦大廠，如宏基、戴爾、華碩等。據(jù)悉，華勤今年上半年筆記本電腦的出貨了已經(jīng)達到了近50萬部，其中華為和宏基占據(jù)了主要份額，而華碩也開始從今年7月份開始供貨!

縱觀2018年ODM上半年情況，智能手機市場進入存量階段，勢必加速市場出貨量的集中化，兩極分化的趨勢將進一步加強，這種局勢無疑更利于前幾大ODM廠商，無論是在優(yōu)質(zhì)客戶選擇方面還是在整體出貨量上均是如此，尤其是OPPO、vivo、三星開始放單ODM廠商以后，對于華勤、聞泰、龍旗等一線ODM廠商帶來了新一輪的機遇與競爭。

同時，由于市場的競爭加劇以及行業(yè)發(fā)展受限，開拓新的市場成為各大ODM廠商必然的選擇，從目前來看各家的大體方向已經(jīng)兩極分化;此外，從行業(yè)屬性來看，隨著一線ODM廠商對于新客戶、新產(chǎn)品領(lǐng)域，以及研發(fā)制造帶寬不斷拓寬，勢必需要更龐大的資金來拓展業(yè)務，這也是為何當前一二線ODM廠商均在大力啟動上市計劃的主要原因所在，按照手機報預測，接下來可能率先上市的則是華勤、與德以及龍旗!