2008年全球金融危機(jī)以來，處于危機(jī)中心的美國消費(fèi)需求急劇下降，這對產(chǎn)能過剩超過30%、出口依存度達(dá)到近60%的中國紡織服裝行業(yè)來說影響非常巨大。自2009年下半年以來，國內(nèi)外棉花市場出現(xiàn)了大漲大跌，并且總體呈快速上漲的局面[1]，在經(jīng)濟(jì)與紡織品、服裝出口復(fù)蘇的預(yù)期下，紡織企業(yè)也聞風(fēng)而動，原棉采購價格也芝麻開花節(jié)節(jié)高，尤其是2010年年末，國內(nèi)較好的標(biāo)準(zhǔn)級皮棉報價更是創(chuàng)造了每噸30000多元的歷史記錄；根據(jù)國際棉花價格CotlookA指數(shù)在2010年的上漲趨勢，年底也有可能突破190美分/磅(1磅=0.4536千克)，創(chuàng)下自1995年5月23日以來的最高價位[2]。這種棉價的迅速升跌變化，也令許多涉棉企業(yè)開始迷茫，紡織行業(yè)整體市場環(huán)境有可能進(jìn)一步惡化。我國的紡織行業(yè)將面對市場萎縮，經(jīng)營環(huán)境進(jìn)一步惡化的嚴(yán)峻局面。

　　因此，解讀美國——世界第二大產(chǎn)棉國和第一大出口國——對全球未來十年的棉花預(yù)測影響深遠(yuǎn)。美國農(nóng)業(yè)部(USDA)基于未來十年全球經(jīng)濟(jì)增長、人口因素、美元價值、原油價格、各國對的農(nóng)業(yè)政策和雙邊或多邊貿(mào)易政策等影響因素的考量，于2010年發(fā)布了《2010-2019年農(nóng)業(yè)預(yù)測報告》[3]，囊括了主要農(nóng)作物的方方面面，其中，有關(guān)棉花方面的預(yù)測對于我們制定未來的棉紡行業(yè)相關(guān)計(jì)劃具備一定的參考價值。

　　1、全球棉花貿(mào)易概況

　　世界棉花貿(mào)易預(yù)計(jì)會以每年2.2%的增長幅度持續(xù)增長到2019年，但是，在未來的十年都不會超過2005年的紀(jì)錄。自從5年前紡織品配額的取消，棉花的工廠用量和貿(mào)易有了翻天覆地的變化。亞洲國家的世界棉花進(jìn)口量已經(jīng)從上世紀(jì)九十年代的低于50%增長到了2009年的72%，預(yù)計(jì)這一比重到2019年會達(dá)78%以上。在未來十年，亞洲將占去幾乎全球的棉花進(jìn)口增長量。

　　圖1全球棉花進(jìn)口量變化趨勢

　　2、世界各主要產(chǎn)棉國或地區(qū)的未來變化

　　隨著全球化進(jìn)程的不斷推進(jìn)，各國間的貿(mào)易往來不斷加強(qiáng)，國際間的各種貿(mào)易政策和壁壘也在發(fā)生著各種變化；各種新型育種和種植技術(shù)的出現(xiàn)，也將是促進(jìn)國際棉花市場格局的主要影響因素。

　　(1)由于2005年紡織配額的取消，中國、印度和巴基斯坦的紡織企業(yè)成為了紡織自由貿(mào)易的主要受益者。同時，其他的亞洲國家的進(jìn)口量也出現(xiàn)了增長，最明顯的是越南和孟加拉國。

　　(2)在未來十年，中國的紡織工業(yè)和棉花進(jìn)口量預(yù)計(jì)會持續(xù)增長，但增速會遠(yuǎn)低于2001-2005年加入WTO后的增速。但是，在未來的十年，中國的棉花進(jìn)口量預(yù)計(jì)會占到世界增量的一半。

　　(3)巴基斯坦近年來已躍然成為了一個主要的棉花進(jìn)口國，預(yù)計(jì)在下個十年巴基斯坦會成為世界第二大棉花進(jìn)口國。然而，如果新的Bt(Bacillusthuringiensis)棉品種能夠改進(jìn)巴基斯坦棉花產(chǎn)量的話，那么其進(jìn)口量可能會下降。

　　(4)直到數(shù)年前，土耳其的紡織工業(yè)通過值得驕傲的便捷對歐貿(mào)易獲益匪淺(歐盟是土耳其的主要紡織品和服裝的出口市場)。然而，隨著紡織配額的終止，使其競爭者也獲得了以更低的成本較為順利的通往歐盟市場。土耳其的棉花進(jìn)口量已經(jīng)呈現(xiàn)了下降，在未來的10年預(yù)計(jì)會繼續(xù)下降。

　　(5)歐盟，日本，臺灣和韓國等國由于紡織貿(mào)易改革或(和)國內(nèi)更高的工資要求全都在穩(wěn)步地減少其棉花進(jìn)口量，同時這也驅(qū)使其將國內(nèi)的紡織生產(chǎn)轉(zhuǎn)向工資或其他成本更低的地區(qū)。

　　全球化預(yù)計(jì)會繼續(xù)推動原棉生產(chǎn)向棉花生產(chǎn)自然條件優(yōu)越和技術(shù)基礎(chǔ)較好的國家或地區(qū)轉(zhuǎn)移。那些具備棉花種植條件的廣闊面積的傳統(tǒng)棉花生產(chǎn)國，包括美國、撒哈拉以南非洲、印度和巴西等國，仍將從后配額時代的貿(mào)易形勢中繼續(xù)獲益。技術(shù)方面的重要性已經(jīng)通過印度對轉(zhuǎn)基因棉花的迅速采用突顯了出來，目前印度已經(jīng)幾乎全部種植的都是Bt棉。

　　從上世紀(jì)90年代早起，前蘇聯(lián)的中亞國家就已經(jīng)成為了世界第二大棉花出口地區(qū)。然而，由于中亞國家政府的政策傾向于推動在紡織品上的投資，結(jié)果在一定程度上，導(dǎo)致了紡織品的出口量遠(yuǎn)多于原棉的出口量，因此這也稍微限制了對該地區(qū)棉花出口量增長的預(yù)期。

　　撒哈拉以南非洲國家的出口量在過去的十年中增長迅速，但是自從2006年以來，低的世界棉花價格和非洲金融共同體(非洲金共體)法郎(因?yàn)榕c歐元掛鉤)的疲弱已經(jīng)導(dǎo)致了西部非洲國家較低的棉花產(chǎn)量和出口量。非洲金共體14個成員國的棉花種植面積已經(jīng)降到了1994年非洲金共體法郎貶值以來的最低水平。預(yù)計(jì)隨著這些國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展和BT棉被當(dāng)?shù)孛藁ㄉa(chǎn)者的采用一些國家的棉花產(chǎn)量會出現(xiàn)反彈。撒哈拉以南非洲國家的棉花出口量預(yù)計(jì)在下個十年會增長愈1/3。

　　由于大面積采用轉(zhuǎn)基因(包括Bt基因)棉花的緣故，印度的棉花均產(chǎn)量得到了很大改觀，這也使得近年來印度的棉花產(chǎn)量和出口量出現(xiàn)明顯的增長[4]。隨著轉(zhuǎn)基因棉花種植面積的擴(kuò)大和栽培實(shí)踐技術(shù)的改進(jìn)，印度棉花的畝均產(chǎn)量預(yù)計(jì)會繼續(xù)增長。棉花產(chǎn)量的增加估計(jì)會促進(jìn)印度國內(nèi)紡織品的產(chǎn)量和出口增長。而且，印度的棉花出口量已經(jīng)超過了那些撒哈拉以南非洲和中亞的國家，估計(jì)在未來的十年印度仍會保持這種排位。

　　3、美國棉花的展望

　　美國在未來十年預(yù)計(jì)會繼續(xù)是世界主要的棉花出口國。美國的棉花出口量到2019年預(yù)計(jì)會爬升24%，漲到1600萬包，超過全世界棉花貿(mào)易的35%。但是，美國占世界棉花出口量的份額將仍低于2004年的40%。

　　美國的工廠用陸地棉在未來的預(yù)期中會持續(xù)下降而棉花出口量卻會增加。

　　圖2美國陸地棉：國內(nèi)工廠用量和出口量變化趨勢

　　美國國內(nèi)棉花工廠用量的下降預(yù)計(jì)會持續(xù)到下個十年，到2019年，預(yù)計(jì)會少于總用量的16%。其實(shí)，此次農(nóng)業(yè)部預(yù)估報告的潛在意思說明美國在未來十年的服裝進(jìn)口量是增長的，因?yàn)槊绹鴩鴥?nèi)服裝產(chǎn)量和服裝企業(yè)對其國內(nèi)產(chǎn)的纖維和紗線需求的需求是下降的。

　　2009/10年度美國陸地棉出口量急劇下降，這反映了近兩年種植面積與產(chǎn)量的下降，以及可供庫存量的減少。為了刺激美國國內(nèi)農(nóng)民的種植積極性和美國農(nóng)作物在國際上的競爭力，美國政府在原有政府補(bǔ)貼政策的基礎(chǔ)上，又依據(jù)《2008農(nóng)作物法》出臺了直接和反周期補(bǔ)貼計(jì)劃(DirectandCounter-cyclicalPayment(DCP)Program)(2008-2012年)[5]，其中給予陸地棉方面的直接補(bǔ)貼為0.0667美元/磅；以及旨在減少農(nóng)業(yè)貸款負(fù)擔(dān)的平均作物收入選舉計(jì)劃(AverageCropRevenueElection(ACRE)Program)[6]，參加者將放棄反周期補(bǔ)貼、減少20%的政府直接補(bǔ)貼，但會獲得7折的銷售援助貸款利率。預(yù)計(jì)2010/11年度的美國棉花出口量會出現(xiàn)反彈，而且在未來的十年會持續(xù)穩(wěn)步的增長。因此，美國棉花的世界棉花貿(mào)易份額會從2009/10年的32%增長到2019/20的35%。

　　由于預(yù)估的棉花價格的加強(qiáng)而導(dǎo)致的凈回報率，將比2009/10年度政府提供的旨在增加種植面積和產(chǎn)量的經(jīng)濟(jì)刺激政策還高，所以，在下個十年棉花的庫存量預(yù)計(jì)會不斷增加。

　　4、結(jié)論

　　總之，對未來十年棉花的種種預(yù)測反映出了美國和全球?qū)ψ?008年開始的經(jīng)濟(jì)衰退和隨后的經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的調(diào)整。重新開始的全球經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)步增長將會在較長時間內(nèi)促進(jìn)消費(fèi)、貿(mào)易和價格的增長。而各國政府的管制措施和各自不同程度的農(nóng)業(yè)補(bǔ)貼政策也可能影響全球棉花貿(mào)易，棉花與其他纖維的價格競爭也可能影響棉花上漲幅度。作為傳統(tǒng)紡織大國和世界第一大棉花進(jìn)口國的中國，對棉花這一重要戰(zhàn)略物資的戰(zhàn)略決策，也無疑將會對中國和全球的涉棉行業(yè)產(chǎn)生極大地影響。但全球棉花行業(yè)總體上還會呈現(xiàn)穩(wěn)步的上升。