我的好妈妈在线,赵虹乔演过的电视剧

　　近期，部分上市公司公布業(yè)績(jī)預(yù)告，我們按照各細(xì)分行業(yè)進(jìn)行分析點(diǎn)評(píng)，并對(duì)2012年整體行業(yè)機(jī)會(huì)進(jìn)行挖掘。

　　風(fēng)電行業(yè)-何時(shí)復(fù)原有待觀察：風(fēng)電行業(yè)蕭條程度未有好轉(zhuǎn)，并開(kāi)始向零部件商轉(zhuǎn)移。在此我們不做推薦，風(fēng)電行業(yè)合適出現(xiàn)景氣先兆還有待觀察。

　　核電設(shè)備-明年業(yè)務(wù)將下滑：從目前核電輔助設(shè)備以及上游材料公司的年報(bào)情況來(lái)看，受影響較大的為核電輔助設(shè)備制造商，包括常規(guī)島、風(fēng)機(jī)、吊籃、監(jiān)控等輔助設(shè)備，但是其中應(yīng)考慮上述公司受到其他業(yè)務(wù)拖累影響。根據(jù)核電的建設(shè)周期特性，一旦后續(xù)建設(shè)進(jìn)度出現(xiàn)停滯，受到影響最快的就是核電主設(shè)備，然后再是核電輔助設(shè)備，最后是核電上游材料。我們預(yù)計(jì)核島設(shè)備最快明年就會(huì)受到影響，而輔助設(shè)備商后續(xù)訂單斷檔也會(huì)造成業(yè)務(wù)下滑。

　　一次設(shè)備-關(guān)注結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)：雖然一次設(shè)備廠商市場(chǎng)沒(méi)有風(fēng)電那么慘烈，但是也屬慘淡。首先是國(guó)內(nèi)跨區(qū)電網(wǎng)基本建設(shè)完畢，從去年招標(biāo)電壓等級(jí)呈現(xiàn)M型可以印證，接下來(lái)一次設(shè)備將會(huì)偏向特高壓以及農(nóng)村電網(wǎng)的建設(shè)；另一方面是國(guó)網(wǎng)正在醞釀智能電網(wǎng)的全面建設(shè)改造，去年正值智能電網(wǎng)規(guī)劃全面建設(shè)元年，國(guó)網(wǎng)已經(jīng)完成了全部的智能化試點(diǎn)，今年的智能化招標(biāo)量將會(huì)有所爆發(fā)2012年從國(guó)網(wǎng)招標(biāo)總量來(lái)說(shuō)，仍然有投資機(jī)會(huì)，但是可能不是全面開(kāi)花，建議關(guān)注受益于結(jié)構(gòu)性轉(zhuǎn)變的上市公司，以及國(guó)網(wǎng)系的上市公司，這些公司將會(huì)在未來(lái)享受更多的蛋糕：特變電工，平高電氣、置信電氣。

　　二次設(shè)備-關(guān)注反轉(zhuǎn)爆發(fā)機(jī)會(huì)：二次設(shè)備也受整體國(guó)網(wǎng)招標(biāo)影響以及招標(biāo)結(jié)構(gòu)性變化影響，其中龍頭公司由于全面受益于智能電網(wǎng)的升級(jí)建設(shè)進(jìn)程，故都錄得不錯(cuò)的增長(zhǎng)，而下面細(xì)分行業(yè)的上市公司，由于招標(biāo)細(xì)分產(chǎn)品結(jié)構(gòu)有所變化，又或招標(biāo)產(chǎn)品未能如預(yù)期升級(jí)，銷(xiāo)售有所下滑或者未能放量，導(dǎo)致業(yè)績(jī)有所下降。